Comercialização em escala

Comercialização em escala

Eu tenho recebido lotes de e-mails de assinantes perguntando sobre dimensionamento de posição, tamanhos de unidade, estratégias de dimensionamento e paradas. Eu poderia literalmente escrever um livro curto sobre este como seu bastante vasto. Nos próximos quatro dias, porém, eu vou tentar cobrir a maioria desses tópicos para que você possa aprender mais sobre como eu vejo cada um.

Hoje, vá bem devagar e discuta o que é uma unidade e como escaloná-la.

Idealmente, você escala - em uma posição em várias unidades. Por exemplo, se você alocou $ 10.000 a uma posição antes do tempo, em vez de comprar ou shorting todos os $ 10.000 em uma vez, você olhará a 8220, a média in2222; Durante um período de alguns dias. Vamos dizer que você vai fazer isso em 3 unidades iguais. Isso significa que hoje você vai comprar 1/3 de sua posição.

Amanhã (ou qualquer dia você ainda está na posição inicial), se os preços fechar mais baixo você vai comprar o próximo 1/3. E, em seguida, se a qualquer momento você está na segunda unidade da posição e os preços fechar ainda menor, você vai adicionar sua unidade final.

No final deste processo de escalonamento, você ainda tem seus $ 10.000 investidos. Mas, seu custo médio é menor.

Aqui estão as vantagens de negociar desta forma:

Você diminui seu risco no início.

Você diminui sua base de custo quando você começa enchido em todas as três unidades.

Muitas vezes, sua probabilidade de sucesso aumenta (em algum momento significativamente), porque você comprou sua segurança mais baixa. Weve visto muitos casos em nossos testes onde este tipo de negociação levou ETF negociação em alta 80s em uma base percentual correto e em alguns casos (sobre o SPY) para acima de 95% correto em testes de todo o caminho de volta para 1993. Estes são Muito bons retornos.

No lado negativo, se a primeira unidade que você compra pregos o fundo (ou top para shorts), você só tinha 1/3 de uma posição em vez de uma posição completa. Este é o preço que se paga ao escalar-in: você faz menos se você está logo cedo.

Para nós, a maioria dos nossos ETF trading se mudou para escalonamento. Sentimos que é uma maneira muito superior de negociar ETFs (e com base em nossos últimos testes, podemos estar fazendo o mesmo para o nosso comércio de ações também, pois tem as mesmas vantagens).

A chave aqui é para você decidir: você vai 8220, all-in no primeiro sinal? Ou você 8220; escala-in8221; Com o objetivo de reduzir sua base de custos e potencialmente aumentar o seu percentual correto? Esta decisão depende de você, mas com base em como eu olhar para os mercados (especialmente ETFs), o processo de escalonamento é superior para 8220, negociação de alta probabilidade.8221;

Amanhã, eu vou mais longe.

Você já tentou um teste gratuito para o nosso Plano de Batalha TradingMarkets? Todos os dias bem fornecê-lo com incisivo, before-the-sino comentário e análise sobre os mercados de dias para ajudar a colocar sua negociação no contexto. Bem dar-lhe sugestões entradas e saídas para oportunidades comerciais que podem ser apenas horas de distância. E bem dar-lhe o que muitas outras pessoas não podem: porcentagens orientadas por modelo para que você saiba a taxa de vitória histórica que remonta a 1995 para cada idéia de comércio único e curto.

Larry Connors é CEO e fundador da TradingMarkets e Connors Research.